Call Option Trading Example. Example opcji Call Trading. Trading połączeń jest o wiele bardziej opłacalne niż tylko handlu akcje, i to jest o wiele łatwiej niż większość ludzi myśli, więc spójrzmy na prosty sposób call option trading. Call Option Trading Example. Przechaj, że YHOO ma 40 lat i uważasz, że jego cena wzrośnie do 50 w ciągu najbliższych kilku tygodni Jednym ze sposobów osiągnięcia tego oczekiwania jest zakup 100 akcji YHOO na 40 i sprzedaż w ciągu kilku tygodni, kiedy to idzie do 50 To kosztowałoby 4000 dziś i kiedy sprzedałeś 100 akcji w ciągu kilku tygodni, otrzymasz 5000 za 1000 zysków i 25 zwrotów. Podczas gdy 25 zwrotu to fantastyczny zwrot z dowolnego handlu, czytaj dalej i znajdź jak transakcje kupna na YHOO mogą przynieść 400 zwrot z podobnym inwestycjem. Jak obrócić 4000 na 20 000 W przypadku handlu opcjami kupna, nadzwyczajne zyski są możliwe, gdy wiesz na pewno, że cena akcji będzie poruszać się dużo w krótkim okresie czasu Na przykład zobacz 100K Opti ons Challenge. Zacznij od umowy kupna jednej opcji na 100 udziałów Yahoo YHOO z ceną strajku 40, która wygaśnie za dwa miesiące. Aby ułatwić zrozumienie, zakreślmy, że opcja ta została wyceniona na 2 00 na udział, co kosztowałoby 200 na kontrakt, ponieważ każda opcja licencyjna obejmuje 100 udziałów Więc kiedy zobaczysz cenę opcji to 2 00, musisz pomyśleć 200 na kontrakcie Kupno lub kupno jednej opcji połączenia na YHOO daje Ci prawo, ale a nie obowiązku kupowania 100 akcji YHOO na poziomie 40 na akcję w dowolnym czasie pomiędzy teraz a trzecim piątkiem w miesiącu wygaśnięcia. Kiedy YHOO idzie do 50, nasza oferta zakupu YHOO w cenie strajku 40 będzie miała co najmniej 10 lub 1000 za kontrakt Dlaczego pytasz 10, ponieważ masz prawo kupić udziały w wieku 40 lat, gdy wszyscy inni na świecie muszą zapłacić cenę rynkową 50, więc prawo musi być warte 10. Ta opcja mówi się, the-money 10 lub ma wewnętrzną wartość 10.Call Option Payoff Diagram. So w hen handel rozmowy YHOO 40, zapłaciliśmy 200 za umowę i sprzedaliśmy ją na 1000 za 800 zysków z 200 inwestycji - to sa 400 powrót. Na przykład kupowania 100 udziałów YHOO mieliśmy 4000 do wydania, więc co by się stało, gdybyśmy spędzili 4000 dolarów na zakupie więcej niż jednej opcji kupna YHOO zamiast kupowania 100 udziałów akcji YHOO Możemy kupić 20 kontraktów na 4 000 200 20 kontraktów na abonament, a sprzedalibyśmy ich za 20 000 za 16 000 zysków . Options Options Trading W Stanach Zjednoczonych większość kontraktów dotyczących opcji na akcje i indeksy wygasa w 3 piątek miesiąca, ale zaczyna się zmieniać, ponieważ giełdy zezwalają na opcje, które wygasają co tydzień w przypadku najbardziej popularnych zasobów i indeksów. Options Options Trading Wskazówka Ponadto pamiętaj, że w Stanach Zjednoczonych większość opcji call są znane jako opcje w stylu amerykańskim. Oznacza to, że można je wykonywać w dowolnym momencie przed datą ważności. W przeciwieństwie do opcji połączeń w stylu europejskim można korzystać tylko z opcji połączenia na przykład datę wyczerpania. Zawiadomienie z wykresu poniżej, że główną zaletą opcji kupna jest to, że potencjał zysku jest nieograniczony, jeśli czas wzrasta do 1000 na akcję, to te opcje połączeń YHOO 40 być w pieniądzu 960 To kontrastuje z opcją put w większości, że cena akcji może spaść wynosi 0 Tak więc najbardziej, że opcja put może kiedykolwiek być w pieniądzu jest wartość strajku prices. What się z połączenia opcje, jeśli YHOO nie osiągnie 50, a tylko do 45. Jeśli cena YHOO wzrośnie powyżej 40 w dacie wygaśnięcia, to znaczy 45, to opcje połączeń są nadal w gotówce do 5 i można korzystać z opcji i kupić 100 udziałów YHOO na 40 i natychmiast sprzedać je po cenie rynkowej 45 za 3 zyski na akcję Oczywiście, nie musisz go sprzedawać natychmiast - jeśli chcesz posiadać udziały YHOO to nie ty muszą je sprzedawać Ponieważ wszystkie umowy opcji obejmują 100 udziałów, Twój prawdziwy zysk z tego jednego połączenia opcja kontraktu wynosi 300 5 x 100 akcji - 200 kosztów Nadal nie zbyt szorstki, eh. Co się dzieje z warunkami połączeń, jeśli YHOO nie podchodzi do 50 i po prostu pozostaje około 40. Teraz, jeśli YHOO pozostanie zasadniczo taki sam i trwa około 40 przez następne kilka tygodni, wtedy opcja będzie na pieniądze i w końcu wygaśnie bezwartościowy Jeśli YHOO pozostanie na 40, to 40 opcji call jest bezwartościowe, ponieważ nikt nie zapłaciłby żadnych pieniędzy za opcję, jeśli można po prostu kupić YHOO czas na 40 na otwartym rynku. W tym przypadku straciłbyś tylko 200, które zapłaciłeś za jedną opcję. Co się stanie z warunkami połączeń, jeśli YHOO nie idzie do 50 i spada do 35. Na drugim jeśli cena rynkowa YHOO wynosi 35, to nie masz powodu, aby skorzystać z opcji kupna i kupić 100 akcji po 40 akcjach za natychmiastową utratę 5 strat na akcję. To, gdzie opcja call jest przydatna, ponieważ nie masz obowiązek zakupu tych akcji po tej cenie - po prostu nie robisz nic i niech opcja wygaśnie bez tajemnic W takim przypadku Twoje opcje są uważane za nieużyteczne i utracone 200, które zapłaciłeś za opcję call. Important Wskazówka - zauważyć, że nie ważne jak daleko cena spada, nigdy nie można stracić więcej niż koszt inwestycji początkowej Dlatego linia diagramu wynagrodzenia opcji call opcja jest płaska, jeśli cena zamknięcia jest równa lub niższa od ceny za strajk. Ponadto należy pamiętać, że opcje połączeń, które mają wygaść w ciągu 1 roku lub dłużej w przyszłości nazywa się LEAP i może być bardziej efektywnym kosztowo sposobem inwestowania w swoje ulubione zapasy. Pamiętaj, że aby kupić tę opcją YHOO z października 40, musisz mieć kogoś, kto chce sprzedać Ci, że zadzwoń opcja Ludzie kupują zapasy i opcje kupna, wierząc, że ich cena rynkowa wzrośnie, a sprzedający uważają tak samo mocno, że cena spadnie. Jeden z was się zgadza, a drugi się mylnie. Może to być kupujący lub sprzedający opcje kupna Sprzedający otrzymał ap remi w formie pierwotnej opcji koszt zakupu przez kupującego 2 na akcję lub 200 za kontrakt w naszym przykładzie, zarabiając trochę odszkodowania za sprzedaż prawa do zadzwonienia zapasów od niego, jeśli cena akcji zamyka się powyżej ceny strajku Powrócimy do tego tematu w nieco. Drugą rzeczą, na którą musisz pamiętać, jest to, że opcja kupna daje prawo do zakupu akcji po określonej cenie w określonym terminie, a opcja put daje prawo do sprzedaży akcji po pewnej cenie do określonej daty Łatwo pamiętasz różnicę, myśląc, że opcja call pozwala na oddzwonienie do magazynu z dala od kogoś, a opcja put pozwala umieścić akcje sprzedawane komuś innemu. Oto 10 najlepszych opcji, które należy zrozumieć przed zrobieniem pierwszego prawdziwego handlu. Przewodnik po handlu Futures Real-World przykład. Now, że jesteś bardziej zaznajomiony z pojęciami i narzędziami handlu futures, spójrz na spojrzenie na hipotetyczny krok po kroku przykład. Step 1 Wybierz firmę maklerską i o pióro konta - w tym przykładzie użyjemy firmy maklerskiej XYZ i otworzymy konto. Krok 2 Określ, którą kategorię futures przeznaczoną na handel - na ten przykład, niech s decyduje się na handel metalowymi futures. Step 3 Zdecyduj, jakiego instrumentu handlujesz w Twoim wybrana kategoria - niech s wybierze złoto. Step 4 Przeprowadź badania na wybranym rynku - badania mogą mieć charakter podstawowy lub techniczny, zależnie od Twoich preferencji W każdym razie, im więcej robisz, tym lepiej wyniki handlu są prawdopodobne. 5 Napisz opinię na temat rynku - Powiedzmy, że po przeprowadzeniu naszych badań zdecydujemy, że złoto prawdopodobnie wzrośnie z obecnego poziomu około 1675 oz do około 2000 oz w ciągu najbliższych sześciu do 12 miesięcy. Krok 6 Zdecyduj jak najlepiej Wyrażamy nasz pogląd - W tym przypadku, ponieważ uważamy, że cena wzrośnie, chcemy kupić kontrakt futures na złoto - ale który z nich. Krok 7a Ocena dostępnych zamówień - są dwa złote kontrakty Standardowa umowa obejmuje 100 uncji, a umowa o współpracy z mikroprocesorami vers 10 uncji Aby poradzić sobie z naszym ryzykiem w naszym pierwszym wejściu na rynek terminowy, wybierzmy umowę e-mikro. Step 7b Ocena dostępnych kontraktów - Następnie wybieramy miesiąc, w którym chcemy wygaśnięcia umowy, futures to nie jest wystarczająco dużo, aby uzyskać kierunek prawa na rynku, trzeba również uzyskać prawo czasowe Dłuższa umowa daje nam więcej czasu na prawo, ale jest również droższe Ponieważ nasz pogląd na rynek jest dla ruchu wyższego w 6-12 miesiące, możemy wybrać kontrakt wygasający w ciągu czterech miesięcy, osiem miesięcy lub 10 miesięcy Wybierzmy 10 miesięcy. krok 8 Wykonaj handel - zrób 10-miesięczną umowę na złoto E-micro Dla tego ćwiczenia, załóżmy, że zapłacić cenę 1680.Step 9 Post początkowy margines - W tym przypadku aktualny wymóg wymiany wynosi 911.Step 10 Ustaw stop loss - Powiedzmy, że nie chcemy stracić więcej niż 30 naszego zakładu, więc jeśli wartość nasza umowa spadnie poniżej 625 będziemy sprzedawać. Step 11 Monitoruj rynek i odpowiednio dostosuj pozycję. Uwaga Ten przykład jest czysto hipotetyczny i nie jest zaleceniem lub opinią Są to podstawowe kroki dla realizacji transakcji futures i może się okazać, że inny proces działa dla Ciebie W miarę zdobywania większego doświadczenia i wiedzy, prawdopodobnie opracujesz własny system, który są wygodne z. Call Opcje. A Opcja Call daje właścicielowi prawo, ale nie obowiązek zakupu instrumentu bazowego kontraktu futures w ustalonej cenie strajku w lub przed datą wygaśnięcia Nazywane są Call options, ponieważ nabywca opcji może zadzwonić do aktywów bazowych od sprzedającego opcję Aby mieć to prawo lub wybór nabywca dokonuje płatności na rzecz sprzedającego z nazwą premium Ta premia jest najbardziej kupującym może stracić, ponieważ sprzedający nigdy nie może prosić o więcej pieniędzy po zakupie opcji nabywca ma nadzieję, że cena towaru lub futures będzie wzrastać, ponieważ powinno to zwiększyć wartość jego opcji kupna, co pozwoli mu sprzedać ją później dla zysku Let spójrz na kilka przykładów, które pomogą wyjaśnić, jak działa Call. Real Estate Call Option. Następnie używaj przykładu opcji gruntu, gdzie znasz farmę, która ma aktualną wartość 100.000, ale jest szansa na zwiększenie drastycznie w ciągu następnego roku, ponieważ wiesz, że sieć hotelowa myśli o zakupie nieruchomości na 200 000 w celu zbudowania ogromnego hotelu. Więc podejdziesz do właściciela ziemi, rolnika i powiedz mu, że chcesz kupić grunty z go w ciągu następnego roku na 120 000 i zapłacisz mu 5000 z tego prawa lub opcji 5000 lub premii, dajesz właścicielowi jest jego odszkodowanie za to, że porzucając prawo do sprzedaży nieruchomości w następnym roku innym i wymagającym go sprzedajesz je za 120 000, jeśli zdecydujesz się kilka miesięcy później, łańcuch hotelowy zbliża się do farmera i powiedz mu, że kupi nieruchomość na 200 000. Niestety, rolnik musi poinformować ich, że nie może ich sprzedać, ponieważ on sprzedał opcję Ty sieci hoteli następnie zbliża się do Ciebie i mówi, że chcesz, aby sprzedać je ziemi na 200.000, ponieważ masz teraz prawa do sprzedaży nieruchomości Masz teraz dwie możliwości wyboru, aby zarabiać pieniądze W pierwszym wyborze można skorzystać z opcji i kupić nieruchomość na 120 000 od rolnika i odwrócić się i sprzedać do sieci hotelowej za 200 000 za zysk 75 000. 200 000 z sieci hoteli. 120 000 dla rolnika. 5000 za cenę opcji. Niestety, nie masz 120 000 na zakup nieruchomości, więc zostaniesz z drugim wyborem. Drugi wybór pozwala po prostu sprzedać opcję bezpośrednio do sieci hoteli za przystojny zysk, a następnie mogą korzystać z opcji i kupić grunty od rolnika Jeśli opcja pozwala właścicielowi na zakup nieruchomości na 120 000 a własność jest teraz warta 200 000, to opcja musi być warta co najmniej 80 000, co jest dokładnie tym, co sieć hoteli chce zapłacić za to W tym scenariuszu będziesz nadal 75 000. 80 000 z sieci hoteli. 5 000 zapłaconych za opcję. W tym przykładzie wszyscy są zadowoleni Rolnik dostał 20.000 więcej niż myślał, że grunty było warte 5 000 za opcją, w sumie 25 000 zysku Łańcuch sieci hoteli dostaje nieruchomość za cenę, którą chcieliby zapłacić i może teraz budujesz nowy hotel Zrobiłeś 75000 z ograniczoną inwestycją w wysokości 5.000 z powodu twojego wglądu Jest to ten sam wybór, jaki będziesz robić na rynkach opcji handlu towarami i kontraktami terminowymi Zwykle nie skorzystasz z opcji i kupujesz towary bazowe, ponieważ to będziesz musiał wymyślić pieniądze na marżę na kontrakcie terminowym, podobnie jak musiałbyś wymyślić 120 000, aby kupić nieruchomość Zamiast po prostu odwrócić się i sprzedać opcję na rynku ze swojego zysku Gdyby hotel łańcuch postanowił nie, ale nieruchomość to musiałby pozwolić opcji wygaśnie bez wartości i straciłby 5000.Futures Call Option Example. Now niech s przykład, że można rzeczywiście być zaangażowany z na rynkach kontraktów terminowych Załóżmy, że myślisz, że złoto idzie w górę, a grudniowe kontrakty na złoto są obecnie notowane na poziomie 1.400 na uncję i jest już w połowie września Więc kupisz grudniowy złoty 1500 rozmowy za 10 00, czyli 1000 za każde 1 00 w złocie jest warta 100 W tym scenariuszu jako opcja nabywcy najbardziej ryzykujesz w tym konkretnym handlu wynosi 1000, co jest kosztem opcji Twój potencjał jest nieograniczony, ponieważ opcja będzie warta jakiegokolwiek grudnia Grubość złota powyżej 1500 idealny scenariusz, można by sprzedać opcję z powrotem na zysk, gdy myślisz, że Gold wyeliminował Pozwól powiedzieć, że złoto dostaje się do 1.550 na uncję do połowy listopada, czyli gdy opcje z grudnia złota wygasną i chcesz wziąć zyski Powinieneś być w stanie aby dowiedzieć się, co opcja jest przedmiotem obrotu bez nawet uzyskać cytat z brokerem lub z gazety Wystarczy podjąć, gdzie grudniu futures złota są obrotu, w którym jest 1,550 za uncję w naszym przykładzie i odejmować od tego strik e cena opcji, która wynosi 1.400, a pojawi się 150, co stanowi wartość wewnętrzną Istotną wartością jest kwota, w jakiej znajduje się aktywa bazowe, chociaż cena za strajk lub in-the-money. 1,550 Instrument Bazowy Grudzień Złoto futures. 1,400 Cena Strike. 150 Intrinsic Value. Each dolara w złocie wynosi 100, więc 150 dolarów na rynku złota jest warte 15 000 150X 100 To jest, co warto wybrać Warto zarobić na zysku 15 000 - 1000 14 000 zysku na 1000 inwestycji. 15 000 wartości bieżącej opcji. Cena oryginalna 1000 opcji. 14 000 zysk minus prowizja. Oczywiście jeśli złoto było niższe od strajku w wysokości 1500 w momencie wygaśnięcia, byłoby to bezwartościowe i utracisz 1000 premii plus prowizję, którą zapłacisz.
No comments:
Post a Comment